ریزش گسترده شاخص‌ها؛ حجم معاملات بالا، اعتماد پایین!

ایستانیوز:در ادامه روند پرنوسان بازار سهام، شاخص کل بورس در روز سه‌شنبه ۳۰ اردیبهشت ۱۴۰۴ با افت ۵۸ هزار و ۵۷۲ واحدی (معادل ۱.۸۲ درصد) مواجه شد و در سطح ۳ میلیون و ۵۷۲ هزار واحدی ایستاد؛ ریزشی که بار دیگر نگرانی‌ها از بازگشت اصلاح به بازار سرمایه را افزایش داد.

افت هم‌زمان شاخص‌های کل و هم‌وزن

به گزارش پایگاه خبری تومان نیوز(toomannews)، علاوه بر شاخص کل، شاخص هم‌وزن نیز ۱.۱۴ درصد افت کرد و به سطح ۹۶۴ هزار واحدی رسید. این موضوع نشان‌دهنده آن است که فشار فروش نه تنها در نمادهای بزرگ بلکه در کلیت بازار مشاهده شده است.

 نمادهایی که بورس را منفی کردند

بررسی تاثیر نمادها بر شاخص کل نشان می‌دهد که امروز چهار نماد بزرگ بازار در نقش منفی‌آفرین ظاهر شدند:

• فارس (صنایع پتروشیمی خلیج فارس)

• فملی (ملی صنایع مس ایران)

• وبملت (بانک ملت)

• فولاد (فولاد مبارکه اصفهان)

این چهار نماد با بیشترین تأثیر منفی، عامل اصلی افت سنگین شاخص کل بودند.

در مقابل، نمادهای مبین و شبندر اندکی تلاش کردند تا از شدت افت بکاهند اما تأثیر آن‌ها در برابر موج فروش گسترده، ناچیز بود.

 آمار معاملات؛ ارزش و حجم بالا اما خروج سرمایه ادامه‌دار

در بازار امروز، ۶۵۴ هزار معامله به ثبت رسید که مجموع ارزش آن به ۱۳۶ هزار میلیارد ریال رسید. این سطح از ارزش معاملات نشان می‌دهد که بازار همچنان از نقدینگی نسبی برخوردار است، اما جهت جریان پول به سمت خروج از سهام و احتمالا ورود به بازار بدهی یا صندوق‌های درآمد ثابت تغییر کرده است.

 گروه خودرو پیشتاز معاملات، بانک‌ها در رتبه دوم

در میان صنایع، گروه خودرویی بار دیگر بیشترین حجم معاملات را به خود اختصاص داد. پس از آن، بانک‌ها در رتبه دوم قرار گرفتند. این در حالی است که هر دو گروه با وجود گردش بالای نقدینگی، عملکرد مثبتی در شاخص‌سازی نداشتند و با کاهش قیمت سهام مواجه شدند.

۳ صنعت پرتراکنش بازار سه‌شنبه:

1. خودرو و ساخت قطعات

2. بانک‌ها و مؤسسات اعتباری

3. فرآورده‌های نفتی

 دلایل افت سنگین بورس در ۳۰ اردیبهشت چیست؟

بر اساس تحلیل کارشناسان، چند عامل در این ریزش سنگین نقش داشته‌اند:

• کاهش نرخ موثر بازده اوراق بدهی که باعث افزایش جذابیت سرمایه‌گذاری در بازار درآمد ثابت شده است.

• عدم قطعیت در فضای سیاسی و بین‌المللی که ریسک‌های سیستماتیک را تقویت کرده است.

• عدم حمایت نهادهای حقوقی از نمادهای شاخص‌ساز که باعث ترس معامله‌گران حقیقی شده است.

• افزایش نرخ بهره بین‌بانکی در سطح ۲۳ تا ۲۴ درصد که فرصت رقابت را برای بازار سهام محدود کرده است.

 وضعیت بورس در اردیبهشت؛ روزهای سبز کمرنگ، ریزش‌ها پررنگ

با نگاهی به عملکرد بازار سرمایه در اردیبهشت ۱۴۰۴، می‌توان گفت که تعداد روزهای منفی از روزهای مثبت پیشی گرفته و بازار در یک روند نوسانی متمایل به نزول قرار گرفته است. افت‌های مقطعی شدید و بازگشت‌های کند، نشانه‌ای از بی‌اعتمادی فعالان بازار نسبت به پایداری رشد است.

 جمع‌بندی؛ آیا بورس در مسیر اصلاح عمیق‌تری قرار دارد؟

با افت بیش از ۵۸ هزار واحدی شاخص کل و هم‌زمانی آن با افت شاخص هم‌وزن، به نظر می‌رسد بازار وارد فاز اصلاح میانه‌مدت شده است. گرچه ارزش معاملات همچنان نسبتاً بالاست، اما جهت‌گیری خروج پول هوشمند از بازار سهام، سیگنالی جدی برای سرمایه‌گذاران کوتاه‌مدت و نوسان‌گیرهاست.

در شرایط فعلی، بازار بیش از هر چیز نیازمند اعتماد، ثبات سیاستی و شفافیت در تصمیم‌گیری‌های اقتصادی است؛ عواملی که می‌توانند از ریزش‌های بیشتر جلوگیری کرده و مسیر بازگشت بازار به تعادل را هموار کنند.